1、计算基础 假设公司所有者权益为200，负债为150（包括短期借款和长期借款），利润表中的净利润为-50，则： 资产负债率=(150+50)/200*100%=87.5% 所有者权益/负债=200/(150+50)=40% 2、计算原则 优先偿还利息的原则：首先用利息费用减去财务费后的金额发放现金股利；其次，当现金流不足以支付应付利息时，用其他收益弥补后的余额发放现金股利。 最后才考虑本金的偿还问题。
3、具体计算 按以上数据，第一步要归还的利息费用=（150*6%）-（150*6%*90%）=-14.4万元 如果企业亏损，不能分配股利，则先使用留存收益来抵减利息费用后，再考虑使用其他收益。如果既不用留存收益也不用其他收益抵减利息费用，则说明企业经营得非常好，完全可以用来偿还债务本金了。
阙建美优质答主偿债基金是为偿还债务本金或本息而从每年的税后利润中提取的资金，因此它既是固定资产投资项目的本金来源，也是所有产权主体（国家、企业、居民及外商）的清偿能力。由于税后利润最终是通过国民收入初次分配形成的，其可支配能力归各类产权主体所有，因此，偿债基金也是各种产权主体在收入分配和再分配中用以支持固定资产投资项目本金能力的集中反映。
偿债基金计算公式：偿债基金＝1-1/（1+ i）n或 偿债基金＝1/（1+1/（1+ i）n）÷i
式中：i为利率，n为偿还期限
采用偿还基金方式的一个重要目的是使企业能根据自己的收入水平分批偿债，使企业能长期运用这笔债务资金，同时又保证债权能收回来。因此，偿还基金适合于借用长期性投资资金。
例如：借款10000元，利率为6%，分3年偿还，每年偿还多少？
采用偿债基金方式，其偿还基金系数可按偿债基金表查得为0.332，企业每年应还本金 = 10000 ×0.332 = 3320元，利息第一年为10000 ×6% = 600元，第二年为（10000-3320）×6% = 401元，第三年为（10000-3320-3320）×6% = 95元，本利合计第一年为3920元，第二年为3721元，第三年为3415元。
